Bradesco BBDC4: sobras de aumento de capital em setembro

O Bradesco (BBDC3; BBDC4) encerrou a primeira etapa do seu aumento de capital com a subscrição de 402,47 milhões de novas ações, de um total de 604,85 milhões de papéis que poderiam ser emitidos. Restaram 202,38 milhões de ações para a etapa de sobras, que começa em 21 de setembro e termina em 25 de setembro de 2026.

A operação foi anunciada pelo banco em julho e prevê captação de pelo menos R$ 8 bilhões. Podem participar das sobras apenas os acionistas que exerceram o direito de preferência e, no momento da subscrição, manifestaram interesse em adquirir papéis remanescentes.

Do total subscrito, 252,66 milhões foram ações ordinárias (BBDC3) e 149,81 milhões, preferenciais (BBDC4). O rateio será feito exclusivamente entre os investidores que participaram da primeira etapa e sinalizaram interesse em receber sobras.

O volume que cada investidor poderá subscrever depende do tipo de ação adquirido. Para cada 1.000 BBDC3 subscritas, o direito é de aproximadamente 199 BBDC3 e 312 BBDC4, desconsideradas as frações. Para cada 1.000 BBDC4, o direito é de aproximadamente 511 BBDC4.

Quando o cálculo resultar em fração, o Bradesco considera apenas a parte inteira. Se o resultado for inferior a uma ação, não haverá sobras para aquele investidor. Os preços das sobras são os mesmos pagos na primeira etapa, com integralização à vista, em dinheiro.

O pagamento poderá ocorrer por débito em conta corrente mantida no banco em 30 de setembro ou por Pix, conforme procedimentos aplicáveis. Investidores com ações registradas diretamente no escriturador do Bradesco devem exercer o direito pelo Portal de Documentos Digitais Bradesco. Quem tem papéis na Central Depositária da B3 precisa procurar seu agente de custódia, como bancos e corretoras.

O Bradesco permite a cessão dos direitos de subscrição de sobras durante o período da operação. Quem recebeu o direito e não pretende aportar mais capital pode transferi-lo a outro investidor, respeitados prazos e procedimentos. No caso de direitos vinculados a ações custodiadas na B3, a cessão ocorre entre 21 e 24 de setembro, via agente de custódia.

Comprar um direito de subscrição não garante a aquisição automática das ações. O investidor que receber ou comprar o direito ainda precisa solicitar a subscrição dentro do prazo. Se, após a etapa de sobras, restarem papéis não subscritos, o Bradesco poderá fazer novo rateio entre os participantes ou promover leilão na B3. Outra possibilidade é a homologação parcial do aumento de capital, desde que atingido o valor mínimo de R$ 8 bilhões. Nesse cenário, o Conselho de Administração pode aprovar a operação mesmo sem a subscrição de todas as ações previstas, e os papéis não subscritos seriam cancelados.

As novas ações terão direito integral a benefícios declarados pelo Bradesco, incluindo dividendos e juros sobre capital próprio (JCP), a partir da homologação do aumento de capital pelo Banco Central do Brasil. Os recibos de subscrição das sobras ficam disponíveis imediatamente após a integralização no caso de operações com o escriturador; para operações pela Central Depositária, no dia seguinte. Esses recibos poderão ser negociados na B3 de 30 de setembro até a data de homologação pelo BC.

O Bradesco informou que divulgará novas informações ao mercado conforme o avanço das próximas etapas.